MAGAZINE LUIZA S/A
CNPJ/MF: 47.960.950/0001-21
NIRE: 35.3.0010481.1

ATA DE REUNIÃO EXTRAORDINÁRIA DO CONSELHO DE ADMINISTRAÇÃO REALIZADA EM 16 DE MARÇO DE 2012.

DATA, HORA E LOCAL: Aos 16 (dezesseis) dias do mês de março de 2.012, às 16:00hs, na sala de reuniões do Escritório de Negócios São Paulo, localizado na Rua Amazonas da Silva, nº 27, Vila Guilherme, São Paulo-SP (“Companhia”).

MESA: Presidente: Joaquim Francisco de Castro Neto. Secretário: Carlos Renato Donzelli.

CONVOCAÇÃO E PRESENÇAS: Dispensada a convocação, tendo em vista a presença da totalidade dos membros do Conselho de Administração da Companhia. Nos termos do artigo 22, parágrafo 4° do Estatuto Social, os Conselheiros participaram da presente reunião via teleconferência e expressaram seus votos por escrito, mediante encaminhamento de email ao Secretário.

ORDEM DO DIA: Deliberar sobre a definição de alçada da Diretoria da Companhia para celebrar operações de Cessão e Aquisição de Direitos Oriundos de Vendas com Cartões de Crédito (Antecipação de Recebíveis de Cartões de Crédito).

DELIBERAÇÕES TOMADAS POR UNANIMIDADE: Pela unanimidade dos votos dos membros do Conselho de Administração presentes, foram tomadas as seguintes delibera- ções, sem reservas ou ressalvas:

(i) Os membros do Conselho de Administração, com fundamento no artigo 22, item x, do Estatuto Social da Companhia, estabelecem o valor de até R$ 600.000.000,00 (seiscentos milhões de reais), para a Diretoria realizar operações de Cessão e Aquisição de Direitos Oriundos de Vendas com Cartões de Crédito (Antecipação de Recebíveis de Cartões de Crédito). O limite acima estabelecido corresponde ao limite de saldo de recebíveis antecipados.

(ii) Autorizar a Diretoria da Companhia a praticar todo e qualquer ato necessário à celebra- ção das respectivas operações.

ENCERRAMENTO: Nada mais havendo a tratar, foi lavrada a presente ata, que depois de lida e aprovada vai assinada pelos Conselheiros presentes. São Paulo/SP, 16 de março de 2012.

Esta ata é cópia fiel de ata lavrada em livro próprio.

MESA:

Carlos Renato Donzelli
Secretário da mesa

Lélio Marcos Rodrigues Bertoni
OAB/SP 258.194